Финансовый менеджмент Российских коммерческих банков

требований к уровню финансового менеджмента российских банков. Руководители банков в процессе своей деятельности вынуждены решать целый ряд сложнейших задач: - определение текущих приоритетов деятельности банка и выбор секторов финансовых рынков, позволяющих банку оптимально использовать свой кадровый и клиентский потенциал, а также портфель разработанных банковских продуктов; - определение процентных ставок по привлечению и размещению ресурсов, обеспечивающих банку маржу, достаточную для покрытия банковских накладных расходов и получения прибыли; - размещение свободных ресурсов, которое учитывало бы специфику банковских пассивов, их стоимость, срочность, стабильность, а, следовательно, позволяло бы соблюдать определенные требования ликвидности, ограничения процентного риска и риска контрагента; - определение тактики поведения банка на оптовых финансовых рынках, использование свободных ресурсов для проведения спекулятивных операций с ценными бумагами, валютными ценностями, драгоценными металлами и т.д.; - управление возникающими валютными и процентными рисками банка, хеджирование их с использованием различного вида срочных контрактов; - управление филиалами, отделениями и персоналом банка. Для решения этих и многих других задач финансового менеджмента требуется обработанная определенном образом информация, характеризующая текущее состояние всех банковских активов и пассивов, их согласованность, срочность, связанные с ними риски. Однако, проблема быстрого получения достоверной управленческой информации может быть решена только комплексно. Для этого необходимо, с одной стороны, разработать методическое обеспечение системы финансового анализа, понятное каждому руководителю банка, а, с другой стороны, оптимизировать три составляющих: структуру банка, его документооборот и его информационную систему. Какая же информация о деятельности банка и состоянии финансовых рынков позволит решить ключевые задачи финансового менеджмента? Очевидно, что лицо, принимающее решения в области управления ресурсами банка, ориентируется на два основных информационных комплекса: первый содержит индикаторы внутреннего состояния банка, включающие как плановые, так и фактические показатели, второй - информацию и прогноз состояния внешней среды (финансовые рынки, потенциальные клиенты, макроэкономические показатели и т. п.) см. рисунок № 1. Рассмотрим подробнее содержание двух основных разделов подсистемы Анализ и прогноз внутреннего состояния банка: мониторинга текущего состояния банка и планирования. Базовым модулем мониторинга текущего состояния является блок анализа ресурсов и активов банка (по видам операций, по типам контрагентов, по срокам возврата и т. д.), так как структурные характеристики баланса и вычисляемые на их основе показатели согласованности активов и пассивов далее кладутся в основу оценки эффективности и рискованности деятельности банка. Основными показателями согласованности ресурсной базы и активов банка являются: 1. Согласование активов и пассивов по срокам. 2. Валютная позиция. Этот показатель необходим для оценки валютного риска. 3. Соотношение активов, не приносящих доход, и бесплатных ресурсов. Позволяет ответить на вопрос о том, достаточно ли защищен капитал банка и не происходит ли его “проедание” за счет того, что часть активов, не приносящих доход, фондируется платными пассивами. 4. Модель фондирования активных операций. Исходит из положения о том, что наиболее нестабильные пассивы банка, изъятие которых можно ожидать в любой момент, должны быть инвестированы в наиболее ликвидные виды активов. Кроме анализа ресурсов и активов банка, одно из ключевых мест в процессе управления ресурсами занимает анализ прибыльной деятельности банка. Для выявления всей совокупности факторов, влияющих на конечные результаты кредитной организации, необходимо осуществлять оценку эффективности на различных уровнях деятельности: по определенным операциям, по подразделениям, по всему банку в целом. Изучение структуры портфелей банка должно обязательно сопровождаться оценкой доходности активов и стоимости ресурсов. Причем мы должны оценивать три типа этих показателей. Первый - средневзвешенная доходность групп активов или стоимость групп пассивов, рассчитанная на основе договорных процентных ставок. Второй - расчет внутренней нормы доходности портфелей ценных бумаг банка, так как простой расчет средневзвешенной ставки здесь не подходит из-за постоянно меняющейся доходности инструмента. Третий тип - фактическая доходность активов или стоимость ресурсов, рассчитывается как отношение доходов (расходов), связанных с данным классом операций и полученных в текущем периоде, к среднему объему задействованных в них средств в том же периоде. Оценки, полученные первым и вторым методом, соответствуют потенциальной доходности. Оценки, полученные третьим методом, показывают реальные результаты деятельности за прошедший период. Задачей следующего этапа анализа является определение того, насколько эффективно используются ресурсы банка в его активных операциях. Расчет базируется на модели фондирования, показывающей ресурсные источники активных операций. Мониторинг и анализ эффективности текущей деятельности самым непосредственным образом связаны с процессом планирования, так как завершающим этапом его является построение финансового плана, содержащего конкретные показатели доходов, расходов и прибыли банка. Следующим важным элементом финансового менеджмента является управление рисками банка, которые можно разделить на три большие группы: - риски, связанные с невыполнением своих обязательств контрагентами банка; - позиционные (или рыночные) риски, вызванные несогласованностью активов и пассивов банка по валюте, срокам и т.п.; - операционные риски, связанные с возможными ошибками при проведении операций. Так как риски контрагентов банка, реализующиеся прежде всего как кредитные риски, представляют наибольшую угрозу для банка, оценка кредитоспособности контрагента требует отдельного анализа. В частности по юридическим лицам анализируется: отраслевая принадлежность, форма организации, учредители, руководство, внешняя информация о фирме и ее руководстве, финансовые отчеты, история взаимоотношений с банком. Планирование является одной из основных функций банковского менеджмента. Различают два вида планирования: оперативное и перспективное. Основными направлениями перспективного планирования являются: - составление и отбор программ развития банковских услуг и технологий; - разработка сметы банка, учитывающей необходимые объемы капитальных вложений в развитие банка и его инфраструктуры; - определение структуры операций банка и стоимости финансовых инструментов; - составление финансового плана, содержащего основные составляющие элементы доходов и расходов банка; - определение основных плановых показателей, соблюдение которых будет гарантировать выполнение плана; - детализация плановых показателей на уровне подразделений банка. Все задачи системы оперативного планирования