Финансовое регулирование деятельности предприятий

(товаров, работ, услуг) по мере оплаты покупателем (заказчиком) расчетных документов. Незавершенное производство и расходы будущих периодов Продукция (работы), не прошедшая всех стадий (фаз, переделов), предусмотренных технологическим процессом, а также изделия неукомплектованные, не прошедшие испытания и технической приемки, относятся к незавершенному производству. Незавершенное производство в массовом и серийном производстве может отражаться в балансе по нормативной (плановой) производственной себестоимости или по прямым статьям расходов, а также по стоимости сырья, материалов и полуфабрикатов. При единичном производстве продукции незавершенное производство отражается в балансе по фактическим производственным затратам. Расходы, произведенные в отчетном периоде, но относящиеся к следующим отчетным периодам, отражаются в отчетности отдельной статьей как расходы будущих периодов и подлежат отнесению на издержки производства или обращения (либо на соответствующие источники средств организации) в течение срока, к которому они относятся. Расчеты с дебиторами и кредиторами, другие статьи. Расчеты с дебиторами и кредиторами отражаются каждой стороной в своей отчетности в суммах, вытекающих из бухгалтерских записей и признаваемых ею правильными. По полученным займам задолженность разрешается показывать с учетом причитающихся на конец отчетного периода к уплате процентов. При разногласиях заинтересованная сторона обязана в установленные сроки передать необходимые материалы на рассмотрение органам, уполномоченным разрешать соответствующие споры. Отражаемые в отчетности суммы по расчетам с финансовыми, налоговыми органами, банками должны быть согласованы с ними и тождественны. Оставление на балансе неотрегулированных сумм по этим расчетам не допускается. Остатки валютных средств на валютных счетах организации, другие денежные средства (включая денежные документы), краткосрочные ценные бумаги, дебиторская и кредиторская задолженность в иностранных валютах отражаются в отчетности в валюте, действующей на территории Российской Федерации, в суммах, определяемых путем пересчета иностранных валют по курсу Центрального банка Российской Федерации, действующему на последнее число отчетного периода. Штрафы, пени и неустойки, признанные должником или по которым получены решения суда, арбитража об их взыскании, относятся на финансовые результаты у предприятия и до их получения или уплаты отражаются в отчетности получателя и плательщика соответственно по статьям дебиторов или кредиторов. Определение фактической себестоимости материальных ресурсов, списываемых в производство, может производиться различными методами, выбор которых обусловлен все тем же планированием себестоимости и налогооблагаемой базы. Законодательство напрямую предоставляет финансовому менеджеру выбор одного из трех методов, сравнение которых представлено ниже. №Содержание операции, показателиМетод средней себестоимостиМетод себестоимости первых по времени закупок (ФИФО)Метод себестоимости последних по времени закупок (ЛИФО)1Остаток на начало отчетного периода100010001000Цена/ед. (тыс. руб.)900900900Итого, тыс. руб. 900 000900 000900 0002Поступило в отчетном периоде (кол-во/цена)200 200200950950950Поступило в отчетном периоде (кол-во/цена)100100100970970970Итого1 187 0001 187 0001 187 0003Реализовано в отчетном периоде, кол-во1100110011004Остаток на конец отчетного периода, ед.2002002005Себестоимость ед.1000х900 + 200х950 + 100х970 / (1000+200+100) = 1 187 000/1300 =(1 187 000 - 192 000) / 1100 = 995 000 / 1100 =(1 187 000 - 180 000) / 1100 = 1 007 000 / 1100913904,5915,46Списано в производство1100 х 913 =1 187 000 - 192 000 = 1 187 000 - 180 000 = 1 004 300995 0001 007 0007Остаток на складе, тыс. руб.200 х 913 = 100х970 + 100х950 = 200х900=182 600192 000180 000Возможно, при проведении подобного сопоставления налоговый менеджер сделает вывод о том, что метод средней себестоимости более точен (в том числе, потому что "нивелирует" разницу цен), но метод ЛИФО дает большую себестоимость, что в итоге может вести к меньшей сумме налога на прибыль. Однако далее для подтверждения этого вывода и принятие окончательного решения полезно сравнить "конечные" показатели: №ПоказателиСебестоимость определена по методу средней себестоимостиСебестоимость определена по методу ФИФОСебестоимость определена по методу ЛИФО1Валовая выручка от реализации (1100 ед. по 1000 тыс. руб.)1 100 000 тыс. руб.1 100 000 тыс. руб.1 100 000 тыс. руб.2Минус себестоимость1100 х 913= 1 004 3001100 х 904,5= 995 0001100 х 915,4= 1 007 0003Налогооблагаемая прибыль95 700105 00093 0004Минус налог по ставке 35%33 49536 75032 5505Чистая прибыль62 20568 25060 450Как следует из приведенной таблицы, метод ЛИФО действительно дал наибольшую себестоимость, и, соответственно, наименьшую налогооблагаемую прибыль. Однако размер чистой прибыли (прибыли после уплаты налога) выше при использовании метода ФИФО. Возможно, показатель, отраженный по строке 5 указанной таблицы, заставит финансового менеджера принять в качестве элемента учетной политики метод ФИФО (с учетом, однако, влияния инфляции на подобный выбор). В условиях рынка предприятию необходимо избавляться от ненужных средств, сокращать объемы незавершенного строительства, а также максимально ускорять оборот по реализации продукции (работ, услуг) - речь об этом пойдет далее. Вкратце остановимся на некоторых организационных аспектах политики оптимизации структуры оборотного капитала предприятия. Выше указывалось, что в некоторых случаях рентабельность может быть существенно повышена, если предприятие активно использует заемные средства, т.е. оптимизирует структура своего капитала путем кредитной политики. В целях выработки такой кредитной политики предприятия рекомендуется провести анализ структуры пассива баланса и уровень соотношения собственных и заемных средств. На основании этих данных предприятие решает вопрос о достаточности собственных оборотных средств либо об их недостатке (речь идет о необходимости принять решение о привлечении заемных средств, для чего просчитывается эффективность различных вариантов). Принимая решение о привлечении заемных средств, предприятию целесообразно составить план их возврата, рассчитать за период кредита процентную ставку и определить суммы процентов по данному кредитному договору, а также источники их выплаты с учетом порядка и условий налогообложения прибыли. Следует также учитывать порядок налогообложения курсовых разниц в том случае, если кредит взят в валюте. Предприятию может быть выгодно взять вексельный кредит, при этом следует сравнить процентные ставки по векселю и кредиту. Финансовым службам рекомендуется учитывать все возможные выгоды и затраты по привлечению финансовых ресурсов как через систему кредитования, так и через инструменты рынка ценных бумаг, а также разработать схему обеспечения их погашения с учетом всех возможных источников получения предприятием средств. Финансовой службе предприятия необходимо для этого: (1) рассчитать потребность