Анализ баланса предприятия

Краткосрочные пассивы6.1. Заемные средства21,430,0465,26.2. Кредиторская задолженность98,048,6360,66.3. Фонды потребления10,816,616,6Итого по VI разделу130,295,2842,4Баланс150,2181,81101,8 Предварительную оценку финансового состояния предприятия можно сделать на основе выявления «больных» статей баланса, которые можно условно подразделить на две группы: свидетельствующие о крайне неудовлетворительной работе предприятия в отчетном периоде и сложившемся в результате этого плохом финансовом положении: «Непокрытые убытки прошлых лет», «Убытки отчетного периода»; свидетельствующие об определенных недостатках в работе предприятия, которые могут быть выявлены по данным аналитического учета: «Дебиторская задолженность», «Прочие оборотные активы», «Кредиторская задолженность» (просроченная). Из таблицы № 1 видно, что данное предприятие испытывало финансовые трудности в 1998 году, так как на 01.01.98 г. убытки предприятия составили 44,8 тыс.руб. и на 01.01.99 г. 45 тыс. руб. К концу 1999 года предприятие улучшило финансовое положение, сумма финансовых ресурсов, находящихся в распоряжении предприятия, увеличилась за 2 года на 951,6 тыс.руб. или на 633,6% и составила 1101,8 тыс. руб. Затем проводится оценка изменения валюты баланса за анализируемый период. 150,2 44,8 (убытки) = 105,4 тыс. руб. - итог валюты баланса на 01.01.98 г. 181,8 45,0 (убытки) = 136,8 тыс. руб. итог валюты баланса на 01.01.99 г. 1101,8 тыс. руб. итог валюты баланса на 01.01.2000 г. Сравнение итогов валюты баланса за анализируемый период: 136,8 105,4 = 31,4 тыс. руб. - изменение валюты баланса за 1998 г. 1101,8 136,8 = 965,0 тыс. руб. изменение валюты баланса за 1999г. 1101,8 105,4 = 996,4 тыс. руб. изменение валюты баланса за 2 года. Увеличение валюты баланса за 1998 год на 31,4 тыс. руб. и за 1999 г. на 965,0 тыс. руб. свидетельствует о росте производственных возможностей предприятия и заслуживает положительной оценки.

Рисунок 1. Диаграмма изменения валюты баланса. Горизонтальный анализ заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Обычно берут базисные темпы роста за несколько периодов (лучше квартально). Один из вариантов горизонтального анализа приведен в таблице 2. Ценность результатов горизонтального анализа существенно снижается в условиях инфляции, но эти данные можно использовать при межхозяйственных сравнениях. Цель горизонтального анализа состоит в том, чтобы выявить абсолютные и относительные изменения величин различных статей баланса за определенный период, дать оценку этим изменениям. Таблица 2. Горизонтальный анализ баланса. Показатели01.01.199801.01.199901.01.2000т.руб.%т.руб.%т.руб.%1234567Актив1.Внеоборотные активы1.1.Основные средства16,610020,8125,319,0114,5Итого по I разделу16,610020,8125,319,0114,52. Оборотные активы2.1.Запасы85,6100109,2127,6187218,52.2. Дебиторская задолженность2,81005,0178,620,8742,92.3. Краткосрочные финансовые вложения----432,0100,02.4.Денежные средства----2100,02.5. Прочие оборотные активы0,41001,8450441110250Итого по II разделу88,8100116130,61082,81219,4Раздел III «Убытки»44,810045,0100,4--Баланс150,2100181,81211101,8733,61234567Пассив4. Капитал и резервы4.1.Уставный капитал20,010020,010020,01004.2.Нераспределенная прибыль--66,6100239,4359,5 Итого по IV разделу20,010086,6433,0259,41297,0Раздел V «Долгосрочные пассивы»------6.Краткосрочные пассивы6.1.Заемные средства21 ,410030,0140,2465,2217,46.2.Кредиторская задолженность98,010048,649,6360,6368,06.3.Фонды потребления10,810016,6153,716,6153,7Итого по VI разделу130,210095,273842,4647,0Баланс150,2100181,8121,01101,8733,6 На рассматриваемом предприятии валюта баланса за 2 года увеличилась на 633,6% и составила на 01.01.2000 г. 1101,8 тыс.руб, внеоборотные активы увеличились на 14,5% или на 2,4 тыс. руб., что произошло за счет увеличения основных средств, оборотные активы увеличились на 1119,4% или на 994 тыс. руб. Положительной оценки заслуживает увеличение IV раздела «Капитал и резервы» до 259,4 тыс.руб. на 01.01.2000 г. Отрицательным моментом явилось наличие убытков на 01.01.1998 г. в сумме 44,8 тыс.руб. и на 01.01.1999 г. в сумме 45,0 тыс.руб., рост дебиторской задолженности на 642,9% или на 18 тыс.руб., кредиторской задолженности на 268% или на 262,8 тыс.руб.. Большое значение для оценки финансового состояния имеет и вертикальный(структурный) анализ актива и пассива баланса, который дает представление финансового отчета в виде относительных показателей. Цель вертикального анализа заключается в расчете удельного веса отдельных статей в итоге баланса и оценке его изменений. С помощью вертикального анализа можно проводить межхозяйственные сравнения предприятий, а относительные показатели сглаживают негативное влияние инфляционных процессов. В таблице 3 структурно представлен баланс предприятия по укрупненной номенклатуре статей.

Таблица 3. Вертикальный анализ баланса. Показатели На 01.01.98 Удельный весНа 01.01.99 Удельный весНа 01.01.2000 Удельный вес1234Актив1.Внеоборотные активы1.1.Основные средства11,011,41,7Итого по I разделу11,011,41,72.Оборотные активы2.1.Запасы57,060,117,02.2.Дебиторская задолженность1,92,71,92.3.Краткосрочные финансовые вложения--39,22.4.Денежные средства--0,22.5.Прочие оборотные активы0,31,040,0Итого по II разделу59,263,898,3Раздел III «Убытки»29,824,8-Баланс100100100Пассив4.Капитал и резервы12344.1.Уставный капитал13,311,01,84.2. Нераспределенная прибыль-36,621,8Итого по IV разделу13,347,623,6Раздел V «Долгосрочные пассивы»---6.Краткосрочные пассивы6.1.Заемные средства14,316,542,26.2.Кредиторская задолженность65,226,832,76.3.Фонды потребления7,29,11,5Итого по VI разделу86,752,476,4Баланс100100100 В активе баланса увеличилась доля оборотных средств, на основании чего можно сделать вывод: - может быть сформирована более мобильная структура активов, что улучшает финансовое положение предприятия, т.к. способствует ускорению оборачиваемости оборотных средств; - может быть отвлечена часть текущих активов на кредитование потребителей товаров и прочих дебиторов. Это свидетельствует о фактической иммобилизации части оборотных средств из производственной программы. На анализируемом предприятии именно такая ситуация: снизилась доля внеоборотных активов и соответственно увеличилась доля оборотных активов. Анализируя структуру пассива баланса следует отметить увеличение доли капиталов и резервов с 13,3% до 23,6%, но однако высока остается доля заемного капитала 76,4%. Положительной оценки заслуживает снижение доли кредиторской задолженности. Горизонтальный и вертикальный анализ взаимодополняют друг друга, на их основе строится сравнительный аналитический баланс. В сравнительном аналитическом балансе имеет смысл представить лишь основные разделы актива и пассива баланса. Сравнительный аналитический баланс характеризует как структуру отчетной бухгалтерской формы, так и динамику отдельных ее показателей. Он систематизирует