Банковские риски

его репутация в деловом мире, ответственность и готовность выполнить взятые обязательства, - финансовые возможности - способность погасить взятую ссуду за счет текущих денежных поступлений или от продажи активов, - имущество - величина и структура акционерного капитала компании - личное состояние ключевых акционеров компании, - обеспечение - виды и стоимость активов, предлагаемые в качестве залога при получении кредита, - общие условия - состояние экономической конъюнктуры и другие внешние факторы, могущие оказать влияние на положение заемщика. - оценка дееспособности - изучение сведений об учредителях, руководстве компании, - способность компании получить доход - анализ производственно - сбытовой деятельности и анализ финансового аспекта деятельности. - анализ финансового положения клиента. Оценка уровня кредитоспособности заемщика строится с использованием выбранной системы финансовых коэффициентов. Расчет и анализ финансовых коэффициентов проводится на базе финансовых расчетов ссудозаемщиков, с использованием ранее полученной информации, содержащейся в досье клиента и другой банковской информации. На этой основе рассчитываются следующие показатели. Работающий капитал (РК), определяемый как разница между текущими, ликвидными активами ЛА и текущими кратковременными пассивами ТП: РК=ЛА-ТП. Величина работающего капитала характеризует такие показатели финансовой устойчивости, как коэффициент маневренности и коэффициент автономии предприятия. {2} Коэффициент маневренности показывает долю собственных оборотных средств предприятия в общей величине источников собственных средств. Номинальное значение этого коэффициента примерно 0,5 . Коэффициент автономии показывает независимость предприятия от заемных источников средств (норма 0,5). Коэффициент абсолютной ликвидности - отношение оборотных средств в деньгах к краткосрочным обязательствам предприятия (норма 0,2 - 0,25) . Коэффициент ликвидности баланса - отношение денежных средств плюс дебиторская задолженность к краткосрочным обязательствам предприятия ( норма 0,5 - 0,8 ) , т.е. на каждый рубль краткосрочных обязательств должно приходиться не менее 50 коп. денежных средств, товаров отгруженных и дебиторской задолженности. Коэффициент общего покрытия баланса есть отношение суммы ликвидных активов к краткосрочным обязательствам (норма 2:1). Для учета всех факторов при расчете данных коэффициентов необходимо проводить сравнение (в динамике) ликвидных средств актива с неликвидными средствами. К ликвидным средствам при этом относят легко -, средне - и медленно - реализуемые активы, к неликвидным - труднореализуемые активы. Норма - примерное равенство суммы ликвидных средств сумме неликвидных. {2} Недостаток ликвидности указывает на задержку платежей по текущим операциям и тем самым снижает ликвидность баланса. Но излишек ликвидных средств - явление нежелательное, оно означает, что оборотные средства используются недостаточно эффективно. Определение ликвидности баланса: А1+А2>П1, АЗ>П2, А4 > ПЗ, где А1 - быстрореализуемые активы; А2 - активы средней реализуемости; A3 - медленно реализуемые активы; А4 - труднореализуемые активы; П1 - краткосрочные пассивы; П2 - долгосрочные пассивы; ПЗ - постоянные пассивы. Кроме того, при расчете надежности предприятия - клиента банка необходимо учитывать такие общеэкономические показатели, как среднесписочная численность работников, величина балансовой прибыли на одного работника, величина основных средств с учетом износа, уставный капитал, доля стоимости основных средств в уставном капитале, общее количество выпущенных акций предприятия-эмитента. В целом достоверная и объективная информация о финансовом положении предприятий необходима для инвесторов, желающих выгодно вложить свой капитал в другие сферы деятельности; акционеров, получающих дивиденды с дохода; кредиторов, заинтересованных в своевременном погашении своих требований; банков, предоставляющих ссуду заемщику. Объективная оценка финансового состояния заемщика и учет возможных рисков по кредитным операциям позволяют банку эффективно управлять кредитными ресурсами и получать прибыль. В рыночных условиях объективную оценку надежности партнера (предприятия или другого хозоргана, банка и т.д.) должны давать независимые организации. В Москве при Финансовой академии при Правительстве РФ было создано Независимое рейтинговое бюро (НРБ - Лимитед), выполняющее работы по оценке финансового состояния хозорганов. В своей деятельности специалисты этой фирмы руководствуются разработанной ими Методикой рейтинговой оценки финансового состояния предприятия . {4} В методике сформированы четыре основные укрупненные группы: показатели платежеспособности, финансовой устойчивости, эффективности деятельности, экономического потенциала предприятия. Для коммерческого банка наибольшее значение имеют показатели, характеризующие платежеспособность и финансовую устойчивость клиента. Для инвестора приоритетными являются показатели экономического потенциала и эффективности, гак как они могут рассматриваться как факторы, обеспечивающие финансовую устойчивость партнера. По результатам ранжирования определяются весовые значения этих групп для банка и для инвестора. В первую группу включены следующие показатели: - Коэффициент абсолютной ликвидности, исчисляемый как отношения денежной наличности и быстрореализуемых ценных бумаг к краткосрочной задолженности. - Коэффициент ликвидности, определяемый как отношение наличности, ценных бумаг и дебиторской задолженности, срок погашения которой не наступил, к краткосрочной задолженности. - Коэффициент покрытия долгосрочных долгов представляет собой отношение всех оборотных активов к краткосрочной задолженности. - Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, исчисляемый как отношение среднеарифметической дебиторской задолженности, умноженный на количество дней в периоде, к объему продаж. Все коэффициенты рассчитываются по данным аналитического баланса на конкретную дату. Вторая группа показателей, характеризующих финансовую устойчивость: - Коэффициент финансовой независимости (автономии), исчисляемый в виде соотношения собственных источников средств и итога баланса. - Коэффициент оборачиваемости оборотных активов характеризует скорость движения оборотных средств. - Коэффициент маневренности, определяемый как отношение собственных средств ко всей сумме собственных источников средств. В третью группу включены показатели экономической эффективности. Рентабельность активов. Рентабельность продаж, определяемая как отношение чистой прибыли к объему реализации продукции, работ и услуг. Рентабельность собственного капитала. Все показатели эффективности исчисляются в динамике за ряд лет. Показатели четвертой группы характеризуют экономический потенциал предприятия и определяются с учетом специфики отдельных отраслей. Выбор и экономическое обоснование критериев для оценки устойчивости финансового состояния и установление ограничений их изменения являются наряду с отбором показателей